Finansówka

17623075_10158547186815613_1341351062_o

Już jest, kolejna Finansówka! Mamy wielką przyjemność mogąc podzielić się z Wami najlepszymi artykułami jakie przeczytaliśmy w tym tygodniu. 
 
Czy to koniec naciągaczy? Właśnie weszła w życie nowelizacja ustawy o obrocie instrumentami finansowymi. Więcej przeczytacie na Business Insider Polska: http://businessinsider.com.pl/finanse/rynek-forex-nowelizcja-przepisow-knf/x5ky4b0
 
Złoto to obecnie lepsza inwestycja od platyny i srebra? Dowiecie się, czytając artykuł na ETF DAILY NEWS: https://etfdailynews.com/2017/05/04/gold-is-actually-getting-expensive-relative-to-silver-and-platinum/
 
Jak cena złota reaguje na sondaże przed wyborami we Francji? Jak na rynek wpłynie potencjalna wygrana Macrona? Przeczytacie o tym na Business Insider Polska: http://businessinsider.com.pl/finanse/zloto-notowania-przed-wyborami-we-francji/5dr680c
 
Słyszeliście kiedyś o zielonych obligacjach? Z tego artykułu na ETF Trends dowiecie się czy jest Green Bonds ETF to dobra inwstycja: https://www.etftrends.com/2017/05/green-bond-etfs-generate-income-with-impact/

Finansówka

17623075_10158547186815613_1341351062_o

Już jest, kolejna Finansówka! Mamy wielką przyjemność mogąc podzielić się z Wami najlepszymi artykułami jakie przeczytaliśmy w tym tygodniu.
Dlaczego inwestorzy nie powinni zbytnio przejmować się słabym wzrostem PKB w pierwszym kwartale? Dowiecie się tego z artykułu na ETF DAILY NEWS : http://etfdailynews.com/2017/04/29/why-investors-shouldnt-worry-too-much-about-weak-q1-gdp-numbers/
 
Europejski Bank Centralny nie zmienia stóp procentowych. Czy to oznacza, że ryzyko dla strefy euro się zmniejsza? Ciekawy artykuł na ten temat znajdziecie na Business Insider Polska : http://businessinsider.com.pl/finanse/makroekonomia/europejski-bank-centralny-stopy-procentowe-forward-guidance/tr41kjw
 
Czy niedługo będziemy świadkami powstania ETFa opartego o Bitcoin? Czy możliwe jest, że inna kryptowaluta także będzie miała dedykowany sobie ETF? Przeczytacie o tym na ETF DAILY NEWS: http://etfdailynews.com/2017/04/29/as-sec-reviews-bitcoin-etf-again-an-ethereum-etf-might-come-first/
 
BlackRock bogaci się na popularności ETFów. Firma zarobiła w pierwszym kwartale 862 miliony dolarów. Więcej na ten temat przeczytacie w The New York Times https://www.nytimes.com/2017/04/19/business/dealbook/blackrock-earnings-rise-on-tide-of-etfs-and-index-funds.html?_r=0
 
Na ETF DAILY NEWS możecie przeczytać bardzo ciekawy artykuł o obecnej kondycji ETFa opartego na uranie:

Jak wybrać najlepszy fundusz dla naszych oszczędności?

Ostatnio dużo pisaliśmy o strategii inwestowania oszczędności. To, na co szczególnie zwracamy uwagę to, aby patrzeć na inwestycje długoterminowo (giełda nie jest dobrym miejscem dla osób, które chcą inwestować w krótkim terminie).
Ponadto zwróciliśmy uwagę, że strategia „market timing“ ma wiele minusów. Warto zainteresować się inwestowaniem pasywnym – czyli „kup i trzymaj“, gdyż strategia ta w długim terminie daje najlepsze wyniki (o czym już pisaliśmy we wcześniejszym wpisie).
Powstaje zatem pytanie, w co zainwestować?
Nasuwa się tutaj kwestia dywersyfikacji, czyli dobieranie takich papierach wartościowych, których wyniki nie są od siebie mocno zależne. Indeksy giełdowe dają nam możliwość otrzymania wysokiej dywersyfikacji (czyli zainwestowania w różne spółki, z różnych branż, z różnych krajów). Oczywiście my nie możemy zainwestować w indeks bezpośrednio, ale na rynku są fundusze, które oferują nam taką możliwość. Mogą to być zarówno fundusze inwestycyjne, jak i ETF. Oba wybory mają swoje zalety, jednak inwestycja w Exchange Traded Funds wiąże się z niższymi kosztami. Jak rozpoznać, czy fundusz, w który chcemy zainwestować jest dobry? Poniżej przedstawiamy podstawowe wskaźniki, które ułatwią Ci podjęcie decyzji:

Naszym pierwszym zadaniem będzie wybór indeksu giełdowego, w który chcemy zainwestować. Powinniśmy wybrać ten, który daje nam największe zróżnicowanie, zawierając jednocześnie wiele różnych spółek pod kątem branż, wielkości, jak również krajów. Jako przykład podawaliśmy MSCI World albo MSCI All Countries, który zawiera ponad 15 000 firm z różnych branż, o różnej wielkości z 26 krajów. W Polsce dostępny jest fundusz ING BSK INDEKS MSCI EMU, w skład którego wchodzą akcje dużych i średnich spółek z różnynch branż z 10 rozwiniętych krajów europejskich. Dostępne są oczywiście ETF na nasz rodzimy WIG20, amerykański S&P500 czy choćby niemiecki DAX.
Pamiętaj: zawsze lepiej zainwestować w obszerniejszy indeks – np. S&P500 czy DAX dają o lepszą dywersyfikację niż WIG20.

Wskaźnik Tracking Error (TR) pokazuje, jak dokładnie wyniki funduszu odzworowują wyniki indeksu, w który chcemy zainwestować. Poprzez dobór odpowiednich papierów wartościowych oraz wykorzystanie kontraktów terminowych fundusze próbują naśladować zachowania indeksów. Oznacza to, że zmiana indeksu giełdowego powinna się również odzwierciedlić w zmianie wyników wybranego przez nas funduszu. Im zmiany w tych wynikach są niższe w porównaniu do zmian indeksu, tym dokładniej fundusz odwzorowuje indeks.
Tracking Error pokazuje nam jakie są odchylenia pomiędzy zmianami wyników funduszu a zmianami indeksu giełdowego. Im mniejsza jest wartość wskaźnika TR, tym wyniki inwestycyjne osiągane przez dany fundusz są bardziej zbliżone do indeksu giełdowego. Najlepiej oczywiście, aby ta różnica była bliska zeru, ale w literaturze podaje się, że nie powinna przekraczać 3%.

Beta (β) – współczynnik ten pokazuje, jak zmiany wartości indeksu giełdowego odzwierciedlają się w zmianie wartości jednostek uczestnictwa funduszu albo certyfikatów inwestycyjnych. Najlepiej, aby β=1. Oznacza to, że zmiana indeksu odzwierciedli się w takim samym stopniu w zmianie wartości naszych jednostek uczestnictwa. Każda wartość poniżej 1 oznacza, że nasz fundusz w innym stopniu aniżeli indeks reaguje na zachodzące zmiany na rynku finansowym.

Alpha (α) – jest miarą ryzyka, która mówi nam jaka była rentowność naszej inwestycji w porównaniu do rentowności na indeksie, który chcemy naśladować. Jeżeli różnica jest pozytywna, oznacza to, że nasz fundusz osiąga lepsze wyniki niż nasz indeks giełdowy. Negatywne α oznacza sytuację odwrotną – nasze zarobki są niższe, niz te które uzyskalibyśmy inwestując w indeks giełdowy.

TER (Total Expense Ratio; Wskaźnik Kosztów Całkowitych) – pokazuje łączne koszty operacyjne (bez uwzględnienia kosztów pokrywanych przez TFI) funduszu w stosunku do aktywów funduszu. Należy szukać funduszy, które mają ten wskaźnik możliwie jak najniższy. Na zachodzie dla większości funduszy ETF wynosił około pół procenta rocznie. W Polsce owy wskaźnik w ostatních latach wynosił około 3%.

Aktywa funduszu – informują o wartości środków powierzonych danemu funduszowi inwestycyjnemu. Im większy fundusz, tym koszty są niższe (poprzez efekt skali) a inwestycja bardziej płynna (łatwiej będzie zbyć jednostki uczestnictwa).

Jeśli chcielibyście dowiedzieć się więcej na temat doboru optymalnego funduszu – zapraszamy do komentowania!

Czy jesteś w stanie pokonać rynek? [INFOGRAFIKA]

898369687